分支機構合規問題攀升 這家券商又領三罰單

    如何有效管理好旗下各分支機構，是一些證券公司面對的難題。

    券商中國記者注意到，名不見經傳的愛建證券，去年9月以來，旗下分支機構已收到8份監管罰單。

    據不完全統計，今年以來，已有10家券商分支機構收到了來自監管的13張罰單，包括10張營業部罰單，3張分公司罰單。

    愛建證券剛收3張罰單

    2019年9月至今，愛建證券因凱迪生態“爆雷”共收到8份罰單，后又因富貴鳥破產事件，遭遇投資者連環追討。

    今年5月，江蘇證監局對愛建證券3家分支機構開出3份罰單，責令整改。此次愛建證券被罰的3家分支機構均位于江蘇省，遭罰原因是因為在“愛建證券愛迪新能源集合資產管理計劃”銷售過程中存在違規操作。

    早在去年9月，愛建證券就曾一日連收5份罰單。據記者了解，這也跟“愛建證券愛迪新能源集合資產管理計劃”有關。

    此外，愛建證券今年還遭投資者連環追討。今年3月，債券“16富貴01”發行人富貴鳥破產，愛建證券作為主承銷商和受托管理人被其他9家金融機構告上法庭，要求其負連帶賠償責任，涉案總額高達5.7億元。

    為何愛建證券屢次受罰？一家券商合規總監接受證券時報記者采訪時認為，該公司內部風控管理與合規制度可能不夠完善，特別是人員管理上可能有缺失。

    “投資者適當性管理

    不規范”成罰單集中營

    統計數據顯示，今年僅前5個月，監管部門對券商開出的罰單就高達13張。值得注意的是，領到罰單還有國泰君安、中信證券這樣的頭部券商。

    從處罰原因看，有超過半數的罰單是因為投資者適當性管理不規范，均被采取責令改正措施。

    對此，一位券商總裁表示，一方面，企業的內控制度和合規制度管理不完善，導致營業部的從業人員專業程度參差不齊，向客戶介紹產品與風險時，缺乏相關的專業知識，對產品與風險理解不透徹，導致投資者可承受風險與產品風險不符。另一方面，行業競爭越來越激烈，業務同質化導致券商迫于業績壓力頻頻打擦邊球。

    他認為，合規與內部制度是生命線，是券商開展業務時的核心底線，必須遵守，監管部門也一直在為保護中小投資者發力。

    深圳開展

    證券分支機構分類監管

    從地理位置來看，今年受處罰的券商分支機構有三分之一位于深圳。

    對此，一位券商合規總監表示，深圳經濟體量大，市民投資理財意識強，目標客戶多，營業部競爭也更激烈，越是競爭大的地方問題也會越多。為防范頻發風險，監管部門對券商的監管也更加嚴格。此外，沿海地區投資者知權、行權、維權意識要比內地更強。

    近日，深圳證監局公告稱，將通過分類監管、建立主要聯系機制、充分發揮協會自律作用等手段強化分支機構監管。具體為：

    1、完善分類監管工作機制，合理配置監管資源。深圳證監局建立轄區證券分支機構分類監管機制，優化評價指標，明確評價內容與程序，強化分類結果運用，通過分類監管實現對證券公司分支機構的差異化監管和自律管理，進一步促進轄區證券分支機構提高合規經營意識，強化內部控制，防范風險。

    2、建立主要聯系單位機制，強化溝通聯系。通過分支機構主要聯系單位機制，抓關鍵機構、關鍵人，充分發揮主要聯系單位的統籌協調作用，強化溝通聯系，不斷提升分支機構合規與內控管理水平，同時通過主要聯系單位層層傳導壓力，進一步提升轄區證券分支機構的監管效能。

    3、建立協同監管工作機制，緩解監管資源不足。

    “在金融開放成為大趨勢的情況下，分類監管的推進，給發展航母級券商與特色券商這一戰略目標創造了條件。只有給各券商提供公平競爭、合規管理的環境，整個行業才能不斷進步。”一位券商總裁表示。